3 months ended:
Jun 30, 2022
Mar 31, 2022
Dec 31, 2021
Sep 30, 2021
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Jun 30, 2018
Mar 31, 2018
Dec 31, 2017
Sep 30, 2017
Jun 30, 2017
Mar 31, 2017
Net income
577,900) 370,800) 304,000) 502,200) 648,600) 409,600) 407,000) 705,800) 595,900) 321,700) 248,622) 576,438) 471,003) 245,237) 100,988) 354,027) 403,604) 250,127) 897,393) 316,606) 319,111) 239,152)
Loss from discontinued operations
—) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) 41,540) —)
Depreciation
64,800) 65,500) 63,300) 63,400) 71,000) 65,400) 68,000) 67,400) 66,100) 66,500) 67,143) 65,209) 65,032) 64,716) 66,655) 67,381) 72,542) 71,591) 122,783) 67,249) 50,370) 44,595)
Non-cash lease expense
98,500) 109,900) 105,700) 100,500) 97,000) 97,500) 105,200) 94,300) 88,000) 93,800) 95,100) 92,100) 92,900) 90,700) —) —) —) —) —) —) —) —)
Amortization of intangible assets
78,500) 78,000) 76,300) 76,200) 77,800) 79,200) 79,200) 78,700) 77,400) 78,100) 78,400) 77,548) 78,081) 78,771) 79,093) 80,077) 73,893) 85,049) 87,965) 83,711) 28,906) 6,182)
Loss on divestiture of business
—) —) —) —) —) 111,900) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —)
(Gain) loss on extinguishment of debt
—) —) (1,400) —) —) —) —) —) —) 21,300) 46) 14,754) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —)
Amortization of credit facility and debt issuance costs
1,600) 1,700) 1,500) 1,700) 1,700) 1,500) 1,700) 1,700) 1,900) 1,900) 1,889) 2,963) 2,172) 2,176) 2,621) 3,999) 2,764) 2,749) 2,344) 3,029) 1,956) 984)
Amortization of inventory purchase accounting adjustments
—) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) (59,101) 77,747) 36,278) —)
Stock-based compensation expense
26,900) 26,800) 32,800) 25,900) 25,500) 13,500) 23,000) 26,500) 26,300) 20,100) 30,805) 23,235) 24,592) 23,068) 29,456) 16,356) 22,165) 14,611) 31,146) 23,280) 18,545) 17,321)
Provisions for environmental-related matters
4,100) 600) (9,500) 500) 2,500) 2,500) 16,300) 10,100) 8,500) 2,200) 5,126) 10,602) 6,680) 592) 141,980) 2,299) 31,253) 765) 9,631) 4,183) 1,110) 519)
Defined benefit pension plans net cost
1,400) 1,400) 1,100) 1,800) 1,600) 2,300) 1,800) 2,000) 1,900) 1,900) 2,736) 2,330) 2,812) 35,222) 39,450) (2,211) (2,213) 1,345) 2,907) 4,692) 5,399) 5,155)
Impairment of trademarks
—) —) —) —) —) —) 2,300) —) —) —) 122,100) —) —) —) —) —) —) —) 2,022) —) —) —)
Deferred income taxes
(12,600) (11,600) (56,000) (5,100) 6,800) (26,000) (147,400) (3,800) (3,600) 9,500) (87,701) (13,184) (27,610) (2,605) (144,862) (25,971) 24,004) 3,451) (606,135) 6,968) (6,968) —)
Other
15,400) 17,400) 2,600) 12,100) 21,100) 5,300) 72,500) (1,400) (3,700) 1,100) 128,771) (26,778) 9,244) (2,637) 37,433) 32,124) (3,868) 4,810) 79,727) 20,311) 37,389) (32,613)
Change in working capital accounts, net
(169,900) (498,200) (132,700) 172,100) 156,900) (495,000) 285,200) 566,000) 176,300) (430,100) 100,736) 171,191) 77,634) (495,961) 211,309) 390,075) (88,833) (382,842) 181,549) 75,982) (181,093) (58,402)
Change in operating lease liabilities
(99,000) (110,400) (104,200) (100,500) (98,700) (98,000) (100,800) (95,600) (85,900) (89,100) (96,100) (90,800) (100,900) (80,600) —) —) —) —) —) —) —) —)
Costs incurred for environmental-related matters
(7,000) (5,000) (7,300) (12,700) (11,900) (9,400) (14,800) (10,200) (6,100) (7,900) (6,077) (8,923) (6,525) (4,575) (3,727) (5,518) (4,404) (4,069) (5,538) (2,195) (2,687) (3,372)
Adjustments to reconcile net income to net operating cash
2,700)
(323,900)
(27,800)
335,900)
351,300)
(249,300)
392,200)
735,700)
347,100)
(230,700)
442,974)
320,247)
224,112)
(291,133)
459,408)
558,611)
127,303)
(202,540)
(150,700)
364,957)
30,745)
(19,631)
Other
32,800) (20,600) (82,300) 11,300) 5,700) 35,400) 45,600) 47,700) 76,700) (36,100) (31,703) 6,721) 98,836) 9,946) (47,911) (60,519) 7,440) (6,838) (121,557) (8,864) 4,461) 12,295)
Net operating cash
613,400)
26,300)
193,900)
849,400)
1,005,600)
195,700)
844,800)
1,489,200)
1,019,700)
54,900)
659,893)
903,406)
793,951)
(35,950)
512,485)
852,119)
538,347)
40,749)
625,136)
672,699)
354,317)
231,816)
Capital expenditures
(129,500) (106,300) (123,900) (96,700) (87,100) (64,300) (110,000) (51,500) (35,700) (106,600) (104,075) (96,946) (76,519) (51,360) (84,773) (64,358) (59,573) (42,253) (79,361) (59,771) (42,156) (41,479)
Acquisitions of businesses, net of cash acquired
(211,400) (400) (185,600) —) (400) (24,900) —) —) —) —) (4,664) (72,636) —) —) —) —) —) —) (1) (4,032) (8,806,282) —)
Proceeds from divestiture of business
—) —) —) 6,300) —) 116,200) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —)
Proceeds from sale of assets
4,100) 10,800) —) 1,700) 12,200) 900) 21,900) 14,000) 22,500) 2,300) (16) 4,166) —) 2,750) —) 24,000) 7,002) 7,352) 7,718) 2,397) 2,369) 34,762)
Other
58,500) (99,700) 59,800) (65,500) 9,200) (34,300) (57,700) 7,700) (35,700) 6,400) (65,324) 54,139) (28,520) (23,595) (51,589) 32,063) (13,861) (5,650) (65,025) 14,943) 11,750) (23,194)
Net investing cash
(278,300)
(195,600)
(249,700)
(154,200)
(66,100)
(6,400)
(145,800)
(29,800)
(48,900)
(97,900)
(174,079)
(111,277)
(105,039)
(72,205)
(136,362)
(8,295)
(66,432)
(40,551)
(136,669)
(46,463)
(8,834,319)
(29,911)
Net increase (decrease) in short-term borrowings
276,300) 972,200) 56,000) (54,000) (56,100) 818,000) (100) (559,500) (494,700) 849,700) (231,822) (371,670) (15,528) 496,220) (324,331) (596) (264,881) 288,866) 470,262) 114,843) (229,111) 326)
Proceeds from long-term debt
(260,200) —) 994,800) —) —) —) —) —) —) 999,000) (10) 1,332,810) —) —) —) —) —) —) 5,239) 285,555) 7,984,375) —)
Payments of long-term debt
—) —) (398,300) (24,600) —) —) —) —) (433,500) (771,200) (112) (1,514,825) (360,824) (39) (650) (700,183) (150,986) (808) (901,559) (951,077) (105) (71)
Payments for credit facility and debt issuance costs
—) —) (9,800) —) (1,700) —) —) —) —) (10,000) (631) (12,969) —) —) (50) (5,022) —) (113) (354) (3,568) (45,447) (7)
Payments of cash dividends
(156,200) (150,900) (144,200) (145,200) (145,900) (151,800) (120,200) (122,200) (122,700) (122,900) (105,941) (105,102) (104,995) (104,762) (80,395) (80,898) (80,613) (81,028) (80,013) (80,082) (79,484) (79,450)
Proceeds from stock options exercised
14,700) 11,600) 71,500) 53,100) 29,800) 38,400) 47,000) 58,100) 47,600) 30,000) 43,445) 45,628) 40,663) 24,864) 16,460) 40,866) 11,824) 21,595) 49,788) 14,634) 37,395) 41,762)
Treasury stock purchased
(296,400) (407,100) (675,800) (431,000) (870,100) (775,400) (1,151,600) (404,400) —) (890,300) (201,023) (127,270) (145,361) (305,146) (244,978) (34,179) (93,007) (241,148) —) —) —) —)
Proceeds from treasury stock issued
—) 22,000) —) —) 11,700) —) 125,000) —) —) 57,400) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —) —)
Proceeds from real estate financing transactions
—) —) —) —) —) —) —) —) —) —) (748) (788) (752) 9,488) 136,764) —) 88,581) —) —) —) —) —)
Other
(1,900) (32,100) 9,500) (10,700) 1,800) (24,000) (4,000) (2,100) 1,500) (26,000) (7,885) (2,889) (49,172) (69,254) 76,013) (28,761) (182) (14,813) (19,327) 5,986) (3,718) (22,702)
Net financing cash
(423,700)
415,700)
(96,300)
(612,400)
(1,030,500)
(94,800)
(1,103,900)
(1,030,100)
(1,001,800)
115,700)
(504,727)
(757,075)
(635,969)
51,371)
(421,167)
(808,773)
(489,264)
(27,449)
(475,964)
(613,709)
7,663,905)
(60,142)
Effect of exchange rate changes on cash
100) (11,000) 4,500) 10,900) (4,100) (6,400) 11,600) 2,500) (19,400) 4,000) (8,927) 9,014) (1,759) (4,328) 19,038) (8,513) 13,709) (18,349) (16,227) (14,639) 8,338) (13,748)
Net increase (decrease) in cash and cash equivalents
(88,500)
235,400)
(147,600)
93,700)
(95,100)
88,100)
(393,300)
431,800)
(50,400)
76,700)
(27,840)
44,068)
51,184)
(61,112)
(26,006)
26,538)
(3,640)
(45,600)
(3,724)
(2,112)
(807,759)
128,015)
